Открытый интерес по фьючерсам на биткоин на CME вырос почти до рекордных 21% благодаря росту участия институциональных инвесторов.

Открытый интерес по фьючерсам на биткоин на Чикагской товарной бирже (CME) вырос почти до исторического максимума - 21%, что свидетельствует о растущем институциональном участии во фьючерсах на BTC.

Согласно недавнему отчету Arcane Research, институциональное участие во фьючерсах на BTC растет с начала года на фоне роста цен на криптовалюту. Более того, фьючерсные контракты на биткоин начали торговаться с премией к спот-рынку, что произошло впервые с момента падения FTX.

"Сильное начало года было подкреплено растущим институциональным участием во фьючерсах на BTC", - сказал Аркан, добавив, что доля CME в общем открытом интересе к фьючерсам на BTC в настоящее время составляет 21%. Доминирование CME на рынке превышало этот уровень только в октябре и декабре 2021 года.

Рост открытого интереса к фьючерсам на BTC на бирже CME происходит на фоне сильного ралли криптовалют в начале года. В выходные биткоин поднялся до отметки более 23 000 долларов США, чего не наблюдалось более четырех месяцев. С начала года главная криптовалюта подорожала более чем на 35%.

CME - одна из крупнейших в мире бирж деривативов, предлагающая услуги по торговле фьючерсами и опционами в таких отраслевых сегментах, как индекс фондового рынка, валюта, недвижимость, сырьевые товары и криптовалюты. Как правило, рост объемов торгов криптовалютами на платформе свидетельствует о притоке институциональных инвесторов в сферу цифровых активов.

По данным Arcane, январский толчок CME произошел в тот момент, когда инвесторы начали покупать GBTC с большой скидкой и хеджировать с помощью фьючерсов CME после того, как Genesis раскрыла, что Gemini продала 30,9 млн акций GBTC во время подачи заявления о банкротстве. В отчете говорится:

"Январский толчок" CME, с другой стороны, сопровождался сильными рынками. BTC вырос на 36% в этом месяце. Фьючерсы CME начали торговаться с небольшой премией к спотовому рынку и вернулись в состояние контанго. И активное участие, определяемое как активность не-ETF, стоит за недавним всплеском".

Торговая активность на CME упала в 2022 году на фоне снижения волатильности.

В прошлом году объемы торговли криптовалютами на CME сократились на фоне снижения волатильности. В последний месяц года совокупный объем деривативов на CME упал на 49,2% до $14,2 млрд, что является самым низким показателем с октября 2020 года, по данным CryptoCompare. Объем фьючерсов на биткоин снизился на 48,3% до $13,2 млрд, а объем фьючерсов на Ethereum упал на 55,3% до $481 млн.

Кроме того, торговля опционами на CME также резко сократилась: объем торгов опционами на BTC упал на 57,4% до 225 млн долларов, а самый низкий показатель упал на 41,5% до 2 млн долларов, зафиксировав самый низкий объем торгов в своей истории.

Помимо падения объема торгов деривативами, объемы спотовой торговли на централизованных криптобиржах также значительно снизились. Общий объем торгов на централизованных биржах в 2022 году снизился на 46,2%.