Должны ли мы отказаться от наличных навсегда

В Стокгольме бездомные теперь принимают кредитные карты. Высокотехнологичная экономика Швеции сделала банкноты и монеты практически устаревшими, поэтому оснащение обездоленных считывателями карт - по-видимому, впервые в мире - было естественной эволюцией.

Это аккуратное нордическое выражение глобальной тенденции. Это эпоха кредитных и дебетовых карт, PayPal, Square и Amazon Coins. В некоторых местах - например, в некоторых частях Африки, где люди могут использовать свои мобильные телефоны для покупки всего, от ужина до страховки, - потребность в наличных для законных целей практически исчезла. Ожидается, что во всем мире число пользователей мобильных платежей достигнет почти 250 миллионов. У правительств во всем мире может возникнуть соблазн ускорить этот переход к безналичному обществу. И они могли бы сделать это довольно легко, сначала приняв цифровые платежи за налоги и государственные услуги, а затем постепенно свернув свои монетные дворы и печатные станки. Но, хотя они правы, поощряя людей, особенно бедных, пользоваться цифровыми способами оплаты, правительствам также следует подготовиться к связанным с этим рискам, помня, что наличные деньги обладают некоторыми достоинствами, которые должны соответствовать тому, что их заменяет.

Нельзя упускать из виду недостатки наличных денег - и их много. Они уязвимы для кражи. Люди теряют это. Трудно передвигаться в больших количествах или на большие расстояния. Это идеальный вариант для тех, кто хочет отмыть деньги или уклониться от уплаты налогов, что является плохой новостью для тех, кто этого не делает.

Все это означает, что наличные деньги стоят денег: согласно исследованию, опубликованному в прошлом месяце Университетом Тафтса, обращение с твердой валютой ежегодно обходится американским предприятиям в 55 миллиардов долларов в виде краж, расходов на безопасность и дополнительной рабочей силы. Для потребителей, которые ежегодно платят почти 8 миллиардов долларов в виде платы за банкоматы и тратят в среднем 28 минут в месяц на поездки, чтобы получить доступ к деньгам, наличные обходятся примерно в 43 миллиарда долларов в год. Потери налоговых поступлений от незарегистрированных операций с наличными составляют не менее 100 миллиардов долларов в год.

Помимо того, что цифровые деньги дешевле, центральным банкам может быть проще выполнять свою работу, потому что в безналичном мире они могут бороться с рецессиями и дефляцией, снижая процентные ставки ниже нуля. Это большое дело. Наличные создают то, что экономисты называют нулевой нижней границей - кто согласится на отрицательные процентные ставки, когда вместо них можно хранить наличные? Отсутствие наличных покончит с этим: стандартная денежно-кредитная политика, основанная на снижении процентных ставок по мере необходимости, не должна будет прекращаться, когда ставки достигнут нуля, поэтому не будет необходимости в количественном смягчении и других сомнительных инновациях.

И затем, есть социальные выгоды. Самое главное, что отказ от наличных может облегчить доступ к финансовой системе для бедных и “небанковских” людей в мире, которые платят больше всего за доступ к деньгам (например, за выдачу денег в день выплаты жалованья и плату за обналичивание чеков) и, по сути, переводят часть своих доходов более состоятельным домохозяйствам, использующим кредитные карты. Привлечение этих людей к использованию систем цифровых платежей стало бы отличным первым шагом на пути к их вхождению в банковскую систему, что облегчило бы им получение кредитов и экономию денег.

Так что же здесь не нравится? При всех своих преимуществах безналичное общество также изобилует потенциальными проблемами. Некоторые из них знакомы любому, у кого есть кредитная или дебетовая карта: комиссии за транзакции, овердрафты, ростовщичество, кража личных данных, хакеры-пираты и старомодное мошенничество. Есть и другие новшества: например, многие новые платежные системы несовместимы друг с другом и имеют неопределенный срок службы. Наличные по-прежнему выигрывают от мощных сетевых эффектов.