Силиконовая долина: поворот венчурного капитала на Ближнем Востоке

Инвестиционные фонды Кремниевой долины обращаются к Ближнему Востоку в поисках финансирования, как сообщает Financial Times.

Кризис ликвидности подталкивает инвесторов к суверенным фондам благосостояния в Саудовской Аравии, Катаре и ОАЭ.

Forbes: 11 городов с наибольшим количеством миллиардеров в 2023 году

Ближневосточный тур

Инвесторы Кремниевой долины совершают поездку по Ближнему Востоку, стремясь наладить долгосрочные связи с суверенными фондами благосостояния во время самого серьезного финансового кризиса для венчурных компаний почти за десятилетие.

По словам источников, в последние недели ведущие технологические венчурные капиталисты, такие как Andreessen Horowitz, Tiger Global и IVP, направили группы руководителей в Саудовскую Аравию, Объединенные Арабские Эмираты и Катар.

Эти визиты происходят в то время, когда их традиционные сторонники из Северной Америки и Европы сталкиваются с экономическим спадом, который вынуждает их сокращать частные инвестиции.

Венчурных капиталистов, в свою очередь, поощряют приезжать в регион, поскольку чиновники Персидского залива и молодые члены королевской семьи стремятся диверсифицировать свою экономику, отказавшись от нефтехимии, инвестируя в технологические области, такие как искусственный интеллект.

«К нам приходят все»

«Мы приехали в Сан-Франциско в поисках их в 2017 году. Сейчас». . . все приходят к [нам]», — сказал Ибрагим Аджами, руководитель операций Mubadala Capital.

The Financial Times взяла интервью у более дюжины венчурных фирм Силиконовой долины, а также у ряда консультантов и банкиров. Они описывают новые «любовные» отношения между венчурным капиталом США и ближневосточной наличностью.

Группа руководителей Силиконовой долины получила личное приглашение от офиса Ясира аль-Румайяна, управляющего PIF, суверенным фондом благосостояния Саудовской Аравии с капиталом в 620 миллиардов долларов, стать его гостями на Гран-при Саудовской Формулы-1 в прошлом году в Джидде.

Горовиц

Среди присутствовавших был соучредитель Andreessen Horowitz Бен Горовиц – вторая поездка ветерана-финансиста в Саудовскую Аравию менее чем за шесть месяцев. Андреессен Горовиц отказался от комментариев.

Кроме того, PIF Sanabil недавно сообщила о своих партнерских отношениях почти с 40 американскими венчурными компаниями, включая Andreessen Horowitz, Coatue Management, Craft Ventures Дэвида Сакса, Insight Partners и 9Yards Capital. Суммы, вложенные в компании, не разглашаются.

Горовиц стал стойким сторонником интереса Саудовской Аравии к технологическим инновациям.

Но основатель Lead Edge Митчелл Грин, вложивший венчурные инвестиции в Alibaba и Uber, сказал, что последние несколько недель он потратил на «выстраивание долгосрочных отношений» с людьми и компаниями на Ближнем Востоке.

«Мы считаем, что в следующем десятилетии он станет все более важным регионом мира».

Критика

Это сильное желание вести бизнес в этом районе вызвало некоторую критику. Партнер Founders Fund Кит Рабуа сказал: «Я не меняю своих ценностей и принципов, потому что условия финансирования сложны».

«Я работаю в Долине уже 20 лет, и меня все больше и больше разочаровывает то, как мы себя ведем», — сказал один старший банкир, занимающийся сделками для венчурных фирм. «Если вы действительно хороши в том, что вы делаете, поезжайте в Норвегию, чтобы собрать деньги», — добавил он.

300 миллиардов долларов в запасе

У венчурных капиталистов есть 300 миллиардов долларов «сухого порошка» — денег, которые были собраны, но еще не использованы.

По данным компании Crunchbase, денежные средства, вложенные венчурными капиталистами в стартапы, за последние 12 месяцев упали более чем на 50%.

В результате многие вернулись на Ближний Восток, который, по словам главы венчурного фонда с капиталом в 1 миллиард долларов, «сейчас является самым ликвидным местом на планете».

Это уникальная возможность для таких фондов, как Mubadala, действительно стать лидером в развитии технологий в течение следующих 20 лет. Мубадала инвестировал в ряд крупных компаний Силиконовой долины, включая частные инвестиционные компании Silver Lake и Sequoia Capital. Недавно он вместе с Sequoia инвестировал в финтех-группу Klarna.

Между тем, Катарское инвестиционное управление заявило в 2019 году, что увеличит инвестиции в США с 30 до 45 миллиардов долларов, включая технологии.

Источник