Биткойн на грани прорыва к 30 тысячам долларов,

В техническом анализе рынка биткоина в краткосрочной перспективе эксперты предположили, что крупнейшая криптовалюта в мире по рыночной капитализации, вероятно, пробьет психологически важный уровень $30 000 и, возможно, следующую значительную зону сопротивления в районе $32 500-$33 000.

Четырехчасовой свечной график BTC/USD указывает на формирование бычьего восходящего треугольника, который часто возникает перед бычьим прорывом. Однако трейдерам рекомендуется проявлять осторожность, поскольку биткоин сформировал подобную модель в период с 16 по 21 февраля, но не смог прорваться выше в ближайшее время, а вместо этого пережил несколько недель последующего снижения цен.

Трейдеры будут сосредоточены на заседании по вопросам политики в среду для выявления потенциального влияния на рынок.

Быки, однако, будьте осторожны: биткойн сформировал аналогичную модель в период с 16 по 21 февраля, но не смог прорваться выше (по крайней мере, в краткосрочной перспективе) и вместо этого откатился в течение следующих нескольких недель.

Трейдеры рассматривают заседание ФРС США в среду как следующий потенциальный бычий катализатор. Ожидается, что банк повысит процентную ставку еще на 25 б. п. до 4,75-5,0%, но есть шанс, что они могут быть отложены на фоне опасений по поводу трещин в банковской системе США.

Аналитики говорят, что при любом исходе биткойн может победить. Во-первых, ястребиная позиция ФРС может усугубить банковский кризис и еще больше повысить привлекательность биткойнов в качестве убежища (что было ключевым фактором для биткойнов в последние недели).

Рынок биткоинов сейчас очень горячий

Это не обязательно означает, что рынок не может продолжать расти. 10 января биткойн RSI перешел на территорию перенасыщенности, но к концу месяца цены все равно выросли с 17 500 долларов до примерно 23 000 долларов. В других местах Биткойн торгуется на исторически значимых уровнях подъема по сравнению со многими его основными скользящими средними. В последний раз BTC/USD был примерно на 18% выше по сравнению с 21-дневной скользящей средней (DMA), на 19% выше по сравнению с 50DMA, на 32,5% выше по сравнению с 50DMA и на 40% выше по сравнению с 200DMA. Это максимальный рост криптовалюты по сравнению со 100 и 200 DMA с конца 2021 года, когда биткойн достиг рекордных максимумов. Между тем, это близко к максимальному росту биткойнов в этом году с 21 и 50 DMA.

Альтернативный способ взглянуть на динамику рынка биткойнов и оценить, не перегружается ли криптовалюта, — это посмотреть на его Z-показатель до 200DMA.

По сути, это то, на сколько стандартных отклонений биткойн (по его текущей цене) выше его средней цены за последние 200 дней.

Z-оценка Биткойна к его 200DMA недавно превысила 3, что означает, что при текущих уровнях выше 28 000 долларов BTC/USD более чем на 3 стандартных отклонения превышает его среднюю цену за последние 200 дней.

Это редкое событие в истории Биткойна и обычно происходит только во время агрессивных бычьих рынков.

Недавняя история показывает, что рост Z-показателя выше 3 не обязательно означает неизбежную коррекцию.

В конце 2020 — начале 2021 года Z-оценка Биткойна была выше 3 в течение длительного периода, в течение которого цена BTC продолжала расти в геометрической прогрессии, прежде чем ралли в конечном итоге начало остывать.

Биткойн торгуется значительно выше различных показателей «справедливой стоимости»

Другой альтернативный способ оценить, становится ли ралли биткойнов слишком горячим, — это посмотреть, где торгуется текущая цена биткойна, по сравнению с различными оценками «справедливой стоимости» криптовалюты, основанными на ее исторической связи с традиционными классами активов, с которыми она имеет корреляцию.

График ниже показывает, насколько выше или ниже Биткойн торгуется по сравнению с оценками его справедливой стоимости, учитывая историческую связь криптовалюты с S&P 500, DXY, доходностью 2-летней и 10-летней доходности США за последние 60 дней. Справедливая стоимость рассчитывается путем расчета с использованием регрессионного анализа.

Может ли рынок биткойнов продолжать нагреваться?

В то время как различные показатели указывают на то, что ситуация действительно накаляется, история говорит о том, что все еще может стать намного горячее.

RSI был выше в течение более длительных и устойчивых периодов времени.

Биткойн торговался на более расширенных уровнях по сравнению с основными скользящими средними в течение продолжительных периодов во время бычьих рынков.

Z-оценка Биткойна к его 200DMA также оставалась выше текущих уровней в течение более длительного времени, просто цена Биткойна по сравнению с различными показателями его краткосрочной справедливой стоимости.

Между тем, как обсуждалось в недавних статьях, различные метрики в сети, относящиеся к сетевой активности, баланс долларового богатства биткойнов среди кошельков и прибыльности рынка биткойнов, а также все кричащие сигналы бычьего рынка.

Если мы действительно столкнемся с новым глобальным финансовым кризисом и центральные банки, такие как ФРС, будут вынуждены снова начать снижать процентные ставки/ вернуться к количественному смягчению, бычий рынок биткойнов все еще может выйти из-под контроля.